В пользу этого говорит все возрастающее количество разводов: на каждые 1000 браков приходится почти 800 разводов. Кроме того, ожидаемая продолжительность жизни женщин в России почти на 14 лет больше, чем у мужчин. Так что, возможно, вам придется жить одной и достаточно долго. Для этого нужны деньги, гораздо большие, нежели те, что можно получить в качестве государственной пенсии. Вот почему сбережения на старость являются одним из наиболее важных аспектов организации личных финансов современной женщины.
Главное – это не откладывать решение этого вопроса в долгий ящик. Допустим, что вам 25 лет и вы решили еще год подождать с подготовкой к пенсии. При условии, что ваш вклад в этот год составил бы $5000, а доходность в среднем за все годы до пенсионного возраста была бы на уровне 9 %, то вы в результате не досчитаетесь около $66 000 в вашем «пенсионном фонде». Если же представить себе, что доходность от вложения ваших пенсионных денег будет 12 % годовых, то потери за один год промедления составят уже около $150 000.
Во многих состоятельных семьях вопрос о пенсии жены «закрывается» путем единовременного выделения определенной суммы для образования ее пенсионного фонда. Если допустим в 30 лет ваш муж в состоянии вложить на ваше имя, скажем, $300 000, то к 55 годам ваш фонд составит 2 миллиона и 587 000. Это при средней доходности 9 % годовых, а при ежегодной доходности 12 % эта сумма возрастет уже до $5,1 млн.
Вывод простой: хорошая и обеспеченная старость лучше всего «куется» в молодые годы. Помните: женщине всегда найдется, на что потратить деньги и в 20, и в 40, и в 60 лет.
Читайте документы
Каждой женщине я бы рекомендовал время от времени проводить следующую игру. Представьте себе, что ваш муж на какое-то время «недоступен». Нет, с ним ровным счетом ничего не случилось, но связаться с ним вы не можете. День, два, месяц… год. Зарплату никто не приносит, где взять деньги? Вы помните, что были счета в банках. Но где они и есть ли у вас доступ к ним? Вам кажется, что у мужа были акции компании, где он работает. Сколько? Можно ли их продать? Точно была страховка жизни. Что в ней написано? Краем уха слышали, что партнер по бизнесу должен вам большую сумму. Есть ли договор? Как все это оформлено?
«Боже мой! – скажет большинство женщин. – Как много вопросов я бы хотела задать сейчас своему мужу». А теперь запишите и спросите у него обо всем этом. И продолжайте спрашивать всю оставшуюся жизнь. Внимательно ознакомьтесь с существующими в семье документами. Вы должны знать, где они находятся и что в них говорится. Кроме того, хорошо бы получить от мужа соответствующие инструкции, как вести себя в экстремальных ситуациях, к кому обратиться за помощью, а к кому и близко подходить не стоит.
Поверьте, следование данному совету могло бы помочь очень многим семьям продолжать оставаться благополучными и счастливыми. Увы! Даже семейные истории не приемлют сослагательного наклонения.
* * *
Возможно, прочитав эту колонку, кто-то скажет: «Да не все мужчины знают и думают об этом, а вы призываете женщин заниматься семейным финансами». По поводу мужчин я согласен. А что касается женщин, то им незамедлительно нужно начинать, хотя бы с таких простых советов. Время не ждет.
8.4.3. Какой быть структуре личного капитала?
Задумывались ли вы когда-нибудь о структуре своего капитала? Предлагаю провести простой эксперимент. Оцените все, чем вы владеете – бизнес, недвижимость, ценные бумаги, вклады в банках, антиквариат и т. д., – и определите долю каждой составляющей в личном капитале. Например, сколько у вас получилось для бизнеса – 95 %, 80 %, 50 %… 20 %? А сколько приходится на недвижимость – 40 % от всего капитала, 10 %? Аналогичные расчеты полезно произвести с банковскими депозитами, акциями и другими активами. А сколько должно быть? Какой процент оптимален?
Я хорошо помню первого клиента, который обратился ко мне с подобными вопросами. Это было в 1995 г. Ему было 40 лет, он был совладельцем небольшой компании по производству продуктов питания, имел двух сыновей (5 и 12 лет). Он хотел к 50 годам отойти от бизнеса и «немного пожить для себя». Львиную долю его капитала (90 %, см. график) составлял бизнес, остальное – недвижимость (7 %) и хранившиеся дома деньги (3 %). Он интересовался: правильно ли это и какая структура лучше подойдет ему? Могу ли я предложить ему план оптимизации активов и помочь реализовать его?
Я предложил ему долговременную программу совершенствования структуры капитала, рассчитанную на 10 лет. На ближайшие 2–3 года была поставлена следующая цель: снизить долю бизнеса до 75 % за счет увеличения доли недвижимости до 10 % и денег до 5 % – но не наличных, а на банковских депозитах. Еще 10 % я предложил вложить на российском и зарубежном фондовых рынках. Добиться этого предполагалось, используя доход от бизнеса на увеличение других активов.
Я исходил из того, что доля бизнеса слишком велика и ее следовало незамедлительно уменьшить, ведь при неблагоприятных условиях (потеря бизнеса, выход на рынок более конкурентоспособных продуктов, срочная потребность в деньгах и т. д.) последствия для клиента могут быть весьма тяжелыми. Это понимал и сам клиент. Правда, чтобы не войти в конфликт с потребностями и задачами развития бизнеса, подобные изменения требуют достаточно длительного времени. Поэтому на эти изменения было отведено несколько лет.
К началу 1998 г. цель была достигнута. До «пенсии» клиенту оставалось семь лет, и была поставлена следующая цель: до 2000 г. снизить долю бизнеса до 60 %, долю вложений в фондовый рынок увеличить до 23 %, cash – до 7 %, а долю недвижимости сохранить на уровне 10 %. Чтобы разнообразить активы еще и географически (большая часть находится в России), часть недвижимости должна быть куплена за рубежом, а портфель ценных бумаг надо сделать полностью иностранным, тем более что российский фондовый рынок тогда скатывался в кризис. То есть на этом этапе основное внимание было уделено увеличению и совершенствованию «инвестиционной» части портфеля.
Однако к планируемому сроку изменить структуру портфеля не удалось. Разразившийся в 1998 г. кризис нарушил наши планы. Он резко сократил доход клиента, часть которого мы планировали направить на увеличение доли, не связанной с бизнесом. Зато проделанная на первом этапе работа оказала неожиданную помощь: под залог зарубежных активов клиенту удалось привлечь валютный кредит, что в тот момент стало большим подспорьем. Это подтвердило правильность нашей инвестиционной стратегии. А запланированные на 2000 г. показатели были достигнуты с двухлетним опозданием – в 2002 г.
Наш следующий контрольный год – 2005-й, когда клиент собирается отойти от дел. К этому времени мы видим такую структуру капитала: бизнес – 45 %, российская и зарубежная недвижимость – 15 %, фондовый рынок – 30 %, депозиты – 10 %. Портфель ценных бумаг мы выбрали консервативный, он состоит из американских и европейских голубых фишек, облигаций и вложений со 100 %-ной гарантией капитала. На этом этапе клиент предполагает продать часть своей доли в бизнесе партнерам.
