В предыдущем примере мы видели, как влияют на баланс компании такие операции, как покупка активов за наличные или в кредит, погашение задолженности и вливание капитала. Однако мы еще не рассматривали такую операцию, как продажа. Чтобы показать влияние продаж на баланс, вернемся к нашему примеру.
Пример 2.2 (продолжение)
Мы составили для Jerry & Co. следующий баланс на 6 марта.
Jerry & Co. Баланс по состоянию на 6 марта, £
Активы
Денежные средства в банке (13 000 + 4000) – 17 000
Автофургон – 5 000
Запасы – 3 000
Итого активы – 25 000
Пассивы
Капитал (6000 + 4000) – 10 000
Обязательства (заимствования) – 12 000
Обязательства (кредиторская задолженность) – 3 000
Итого капитал и обязательства – 25 000
Предположим, что 7 марта компания сумела продать все свои запасы за £5000 и сразу же получила от клиента чек на эту сумму. После этой операции ее баланс по состоянию на 7 марта будет выглядеть следующим образом.
Jerry & Co. Баланс по состоянию на 7 марта, £
Активы
Денежные средства в банке (17 000 + 5000) – 22 000
Автофургон – 5 000
Запасы –
Итого активы – 27 000
Пассивы
Капитал (10 000 + (5000–3000)) – 12 000
Обязательства (заимствования) – 12 000
Обязательства (кредиторская задолженность) – 3 000
Итого капитал и обязательства – 27 000
Мы видим, что запасы (£3000) теперь в балансе не фигурируют, но остаток на банковском счете увеличился на стоимость реализованной продукции (£5000). Поэтому активы выросли на £2000 (т. е. на £5000 – £3000). Этот рост представляет собой чистый рост активов (прибыли) компании от реализации продукции. Обратите внимание и на то, что одновременно с ростом активов компании увеличился на £2000 и ее капитал. Это увеличение капитала отражает тот факт, что рост активов в результате торговых и иных операций выгоден собственникам и увеличивает их долю в компании.
Задание 2.6
Как изменился бы баланс компании, если бы 7 марта компания продала свои запасы не за £5000, а за £1000?
Баланс по состоянию на 7 марта выглядел бы следующим образом.
Jerry & Co. Баланс по состоянию на 7 марта, £
Активы
Денежные средства в банке (17 000 + 1000) – 18 000
Автофургон – 5 000
Запасы –
Итого активы – 23 000
Пассивы
Капитал (10 000 + (1000–3000)) – 8 000
Обязательства (заимствования) – 12 000
Обязательства (кредиторская задолженность) – 3 000
Итого капитал и обязательства – 23 000
Как видим, запасы (£3000) в балансе не фигурировали бы, но денежные средства в банке увеличились бы только на £1000. В результате произошло бы сокращение активов на £2000. Это сокращение представляет собой убыток от продаж, который приводит к уменьшению капитала собственника.
Таким образом, мы видим, что любое уменьшение активов (т. е. убытки) в результате продаж или других операций приводит к сокращению доли собственника в капитале компании. Чтобы сохранить свои активы на уровне 6 марта, компании нужно привлечь дополнительные средства собственников или кредиторов, или тех и других.
Таким образом, уравнение баланса можно записать в следующем более развернутом виде:
Активы (на конец периода) = Капитал (сумма на начало периода + Прибыль (или – Убыток) за период) + Обязательства (на конец периода)
(Это уравнение предполагает, что собственник не производит ни пополнений, ни изъятий капитала в течение периода.)
Прибыль (или убыток) за период показана в балансе отдельно как то, что плюсуется к капиталу (или вычитается из него). Все средства, внесенные или изъятые собственником на личные или другие нужды, тоже влияют на капитал, но показываются отдельно. Когда это происходит, пользователям финансовой отчетности предоставляется более полная информация. Если бы компания продала свои запасы за £5000, а собственник изъял £1500 на личные нужды, то капитал следовало бы показать в балансе следующим образом:
Если бы были изъяты денежные средства, то их остаток в балансе уменьшился бы на £1500.
Обратите внимание, что размер капитала, как и прочих статей баланса, – величина кумулятивная. Это означает, что вся полученная, но не изъятая собственником или собственниками прибыль остается в компании. За счет этой нераспределенной прибыли компания расширяет свою деятельность.
Классификация активов
Если бы статьи баланса приводились в произвольном порядке, активы с одной стороны, а пассивы с другой, это, несмотря на математическую корректность представления, затрудняло бы чтение баланса. Чтобы пользователям было легче понять представленную информацию, активы и пассивы обычно группируют по категориям. Активы могут классифицироваться как оборотные и внеоборотные.
Оборотные активы
Оборотные активы – это ресурсы, которыми компания владеет непродолжительное время. Точнее говоря, к ним относятся активы, обладающие хотя бы одним из следующих признаков:
• их держат в целях продажи или потребления в ходе обычной производственной деятельности компании;
• они должны быть проданы в течение года;
• их держат, прежде всего, в целях продажи;
• это денежные средства или эквиваленты денежных средств, например легко реализуемые краткосрочные инвестиционные инструменты.
Чаще всего к оборотным активам относятся товарно-материальные запасы, суммы, причитающиеся с клиентов за поставленные в кредит товары и оказанные услуги (или дебиторская задолженность), а также денежные средства.
Отметим, что большинство продаж осуществляются компаниями в кредит. Иначе говоря, передача товаров или предоставление услуг клиентам осуществляется в один момент времени, а их оплата производится позже. Розничные продажи – единственное существенное исключение из этого общего правила.
